Securities and Futures Whistleblower Rewards Raised to Up to 1 Million Yuan

&emsp;&emsp;近日，证监会、财政部修订发布《证券期货违法行为“吹哨人”奖励工作规定》（以下简称《规定》），进一步完善举报制度，有效回应市场关切，弘扬公正担当的“吹哨人”文化，更好适应资本市场高质量发展和监管执法工作要求。<br> &emsp;&emsp;“吹哨人”是指了解证券期货违法行为情况、掌握线索及证据，愿意为保护投资者合法权益担当责任，主动向证监会提供证券期货违法行为线索的单位或者个人。<br> &emsp;&emsp;“吹哨人”制度是成熟资本市场打击违法违规行为的重要机制之一。2014年6月，证监会发布实施《证券期货违法违规行为举报工作暂行规定》，设立重大违法线索有奖举报制度。此次将制度名称修改为《证券期货违法行为“吹哨人”奖励工作规定》，以更好体现“吹哨人”正义担当精神，强调专业特点，突出激励导向。<br> &emsp;&emsp;新规最引人注意的变化，在于奖励标准的大幅跃升。根据《规定》，奖励金额由案件罚没款金额1%提升为3%。提供重大违法行为线索的，奖金上限也从10万元提升为50万元。提供的案件线索在全国范围内有重大影响，或者涉案数额特别巨大，或者“吹哨人”为内部知情人员的，每案奖金上限从30万元、60万元统一提升至100万元。<br> &emsp;&emsp;奖励条件也同步完善，《规定》将严重破坏证券期货市场秩序，严重危害金融安全，严重侵害投资者合法权益的重大案件纳入奖励案件范围。可奖励案件条件从罚没款金额10万元提升为100万元。按要求补充相关材料信息的匿名“吹哨人”，以及在违法行为中起次要或者辅助作用的“吹哨人”，符合条件的也可予以奖励。<br> &emsp;&emsp;“奖励标准大幅提高，能够激励更多人站出来，提供关键线索，提升证券市场违法行为的发现概率。”南开大学金融发展研究院院长田利辉表示，这种用市场力量监督市场的机制，有效破解了监管机构信息不对称的难题，为投资者提供了有力的维权利器。<br> &emsp;&emsp;北京大成（上海）律师事务所高级合伙人马宏伟认为，奖励标准实现三级跳，显著增强了举报行为的经济吸引力，尤其是对可能掌握核心且复杂违法证据的内部人士而言，实质性奖励能有效对冲其举报所面临的风险与成本。<br> &emsp;&emsp;为让人敢于吹哨、安心吹哨，解除“吹哨人”后顾之忧，《规定》完善保护机制。明确对“吹哨人”身份信息实行匿名管理，因核实情况、实施奖励而联系“吹哨人”，需要使用“吹哨人”身份信息的，应当履行登记手续。严格规范收集处理内部知情人员个人信息。任何单位和个人不得以暴力、胁迫、诽谤、泄露个人隐私或者其他违法手段打击报复“吹哨人”，不得以解除、变更劳动合同或者其他方式阻拦、限制或者干扰内部知情人员提供违法线索。<br> &emsp;&emsp;业内认为，《规定》系统性构建“激励—保护”双重机制，将产生一系列积极影响。“‘吹哨人’通常身处业务一线，其提供的信息具有高价值，能够帮助监管机构快速锁定隐蔽复杂的违法违规行为，大幅提升监管执法效率。”马宏伟表示，同时，《规定》明确高额奖励与严格保护，将倒逼上市公司、中介机构真正重视合规经营，从源头减少违法行为的发生。再者，向社会传递了监管层“零容忍”打击违法违规、保护中小投资者权益的强烈信号，有助于构建公开、公平、公正的市场秩序。<br> &emsp;&emsp;为推动“吹哨人”制度更好落地，提升打击资本市场违法违规行为能力，未来还可进一步细化相关规则。马宏伟建议，一是增强举报信息受理、核查与反馈的标准化和透明度，可建立全国统一、高效保密的举报受理平台，并在确保不泄露案件细节和举报人身份的前提下，给予举报人必要的程序告知。二是明确落实“吹哨人”人身权益保护具体措施，如与公安机关建立“吹哨人”人身安全威胁的快速响应联动机制，明确为举报人提供法律咨询、诉讼支持途径，细化对职场隐性打击报复的认定标准和救济措施等。三是在鼓励举报的同时，明确恶意举报、诬告陷害的认定法律标准与调查程序，并规定相应的法律责任，以保护被指控的无辜市场主体，维护“吹哨人”制度公信力。（记者 李华林）